أسرار لا يريد كبار المستثمرين أن تعرفها
كما يعلم الجميع ، الأفعال أهم من الكلمات.
لا يهم ما إذا كان وارن بافيت قد أنفق 560 مليون دولار لشراء مناجم الذهب أو الذهب ، ولكن الأهم من ذلك ، ما باعه وارن لشراء المناجم حيث تخلص وارين من جميع الأسهم التي كان يملكها في شركات الطيران والبنوك.
إذن ماذا نتعلم من سلوك وارين؟ أهم شيء هو النظر إلى ما يفعله وارين ، وليس ما يقوله. من المهم أن نتذكر ما قاله وارن قبل ذلك “نخرج الذهب من إفريقيا أو في أي مكان آخر ونحفر حفرة ونضعه فيه وندفع للناس مقابل الاحتفاظ به. الذهب عديم الفائدة ولن يعرف أي شخص من المريخ ما نفعله إذا نظر إلينا.”
السبب في أن هذا البيان مثير للإعجاب هو أنه قاله نفس الشخص الذي باع عددًا كبيرًا من الأسهم لشراء الذهب ، لذا فإن هذه الإجراءات هي إشارة للمستثمرين ، ولكن ماذا يعني ذلك؟ هل نكتشف أحد أسرار الثروة؟ لذا طرحت هذا السؤال على جورج جامون ، أحد أفضل معلمي الاقتصاد الذين أعرفهم.
محتويات المقال
السر الأول تخلص من البنوك
ركز جورج على بيع وارن للبنوك ، لأنه توقع أن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيمنع ارتفاع أسعار الفائدة على الرغم من ارتفاع التضخم ، مما سيضر البنوك لأنها كانت تساوي دولارًا أقل عند الاقتراض.
بعبارات بسيطة ، عندما يرتفع التضخم ، يضعف الدولار ، وبالتالي يمكن للدولار أن يشتري أقل.عندما تشتري البنوك ذلك الدولار الأضعف ، فإنها تخسر الكثير. لقد اقترضوا دولارات قوية وحصلوا على دولارات ضعيفة ، ولا تستطيع البنوك تعويض ذلك لأن الاحتياطي الفيدرالي لن يسمح بارتفاع أسعار الفائدة.
ما يفعله Warren هو التخلص من الأصول (البنوك) المعرضة للخطر بسبب التضخم من أجل شراء الأصول (مناجم الذهب) التي تزداد قيمتها مع التضخم.عليك أن تفهم أن الذهب هو تأمين ضد التضخم لأنه عندما تنخفض قيمة الدولار تزداد قيمة الذهب.
وهذا ما لم تتوقعه ، هذه المشكلة ليست بسبب وباء كوفيد ، ذكرني جورج أن الولايات المتحدة الأمريكية مدينة ب 26 تريليون دولار بدءًا من عام 2000 ، لذا فهي تعتبر مشكلة جديدة ، لكنها ليست بسبب كوفيد ، من 1776 إلى 2000 تراكمت ديون أمريكا 5 تريليون دولار ، لكنها تراكمت ديونًا نمت إلى ما يقرب من 20 تريليون دولار على مدار العشرين عامًا الماضية.
تذكر أن الدين هو نتيجة الإفراط في الاستهلاك. يأخذ الدين من استهلاكنا المستقبلي للاستهلاك الآن. نحن دولة تستهلك أكثر من طاقتها منذ مئات السنين ، ويأتي وقت يصبح فيه من الضروري تقليل الاستهلاك بقدر ما يستهلك أو يزيد من أجل استعادة التوازن الطبيعي.
كيف يمكن للحكومة حل هذه المشكلة؟ من المحتمل أن يخفضوا النفقات ، لكنني لا أرى ذلك ممكنًا لأنهم إذا حاولوا القيام بذلك ، فإن جميع السياسيين سيفقدون وظائفهم لأن الناس سوف يسقطونهم ، لذا دعهم يتجنبوا الحد من الإنفاق. الحل الوحيد هو أن تضخم الحكومة العملة للتخلص من الديون حتى تسدد هذه الديون منخفضة القيمة بالدولار ، ولكن هناك سبب آخر لبيع أسهم البنوك ، وهو أنه مع انهيار الاقتصاد الأمريكي ، سيزداد عدد الأشخاص الذين لا يستطيعون سداد ديونهم ، وستستمر البنوك في الانتظار دون الاقتراض.
السر الثاني التخلص من شركات الطيران
سبب وارين لبيع أسهم شركات الطيران الخاصة به هو الخوف من الحكومة ، التي بدأت في السيطرة المفرطة حيث أن قيودها على شركات الطيران تحد بشكل مفرط من عدد الركاب الذين يمكنهم ركوب الطائرة.رأى وارن أن القيود التي فرضته على امتلاك ربع العدد المعتاد من الركاب ستضغط على الشركات ، مما يعني أنهم كانوا يحاولون جني أكبر قدر ممكن من المال من عدد أقل من الركاب.
من الطبيعي أن لا تفوز شركات الطيران بالعديد من الرحلات ، لأنها لا تحصل إلا على ثلاثة أو أربعة مقاعد من بين المئات. تحتاج الخطوط الجوية إلى الكثير من الركاب للفوز. أصبحت زيادة عدد الرحلات التي تكون فيها ثلاثة أرباع الطائرة فارغة مشكلة حقيقية لأن الحكومة لديها سيطرة أكبر وأكثر استعدادًا لفرض الحظر.
سر الحكومة في الثروة طباعة المزيد من الأموال
مع انهيار الاقتصاد ومعاناة البنوك ، لن يكون أمام الحكومة خيار سوى زيادة الديون دون وسيلة دفع مشروعة ، كما أن عدد الموظفين ينخفض ، مما يقلل من عدد دافعي الضرائب ويخلق المزيد من الديون مشكلة كبيرة.
رد الحكومة هو طباعة المزيد من الأموال ، لكن هذا “الحل” يؤدي إلى تضخم مفرط. هذا التضخم المفرط من “الحل” الحكومي يتسبب في انهيار العملة تمامًا وفقد الدولار كل قيمته. لا يوجد سوى حل واحد جيد ، وهذا الحل هو العمل في الصناعة. نحن بحاجة إلى إنتاج تكون الحلول البديلة فيه هي التضخم أو الحرب.
سر ثروة روبرت كيوساكي
ماذا يمكن للشخص العادي أن يفعل؟ دعنا ننظر إلى التاريخ مرة أخرى.إذا نظرت إلى أوائل السبعينيات ، على سبيل المثال ، سترى تحولًا من الأصول المالية إلى الأصول الثابتة مثل الذهب والفضة. انظر إلى انهيار سوق الأسهم من عام 1972 إلى عام 1974 ثم انظر إلى ازدهار السلع في السبعينيات. أعتقد أن وارين سيتحدث عن الدروس المستفادة من تلك الأيام.
أخبرني جورج أنه كان يسير في هذا الاتجاه حيث استثمر أمواله “لقد كنت مستثمرًا في الذهب والفضة لمدة نصف قرن ، لكن لا شيء مؤكد ، لكن إذا نظرت إلى الاحتمالات ، سترى ما سيحدث. يبدو أن التحول من الأصول المالية والعقارات إلى الذهب والفضة هو النتيجة المتوقعة.” يمكنني إضافة Bitcoin والعملات الافتراضية الأخرى إلى هذه القائمة ، لكن لا أعرف ما إذا كان جورج يوافقني أم لا.
ولكن عندما تنظر إلى مقدار الديون التي تراكمت على الحكومة والتكاليف الإضافية التي تتكبدها على البنية التحتية والخدمات بسبب فيروس كوفيد ، وكل ما نراه في الأخبار الآن ، ماذا يعني ذلك عندما تتضمن أسرار المستثمرين الحذرين شراء الأصول خارج نطاق سيطرة بنك الاحتياطي الفيدرالي والحكومة؟
في وقت كتابة هذا المقال ، أشتري الذهب والفضة والبيتكوين ، لكن مثل كل شيء في الحياة ، هناك دائمًا جانب آخر للعملة ، وهذا ما أفعله.
قال تشارلي مونجر ، شريك وارن ، الذي يزيد عمره عن 96 عامًا “من المستحيل أن تكون مع مجموعة من الأشخاص الذين يشترون الذهب”. قال وارن (أكثر من 90 عامًا) “الذهب عديم الفائدة” ، لكن بول تيودور جونز ، الشخصية المالية الرئيسية ومالك الذهب بقيمة 560 مليون دولار ، كان مؤيدًا للتشكيل.
ما أريد قوله هو أنه حتى كبار السن يغيرون رأيهم ولهذا السبب نحن بحاجة إلى التركيز على أفعال جورج ، وليس كلماته.قال جورج أيضًا إنهم استثمروا مثل جورج. إنهم يستثمرون ليس فقط في الذهب ولكن أيضًا في المناجم لأنه مع زيادة قيمة الذهب ، تزداد قيمة المناجم أيضًا.
على سبيل المثال ، لنفترض أن سعر الذهب ارتفع بنسبة 100٪ ، أي أنه ارتفع من 2000 دولار إلى 4000 دولار للقطعة الواحدة ، ثم ستلاحظ زيادة بنسبة 400٪ في قيمة المناجم مع زيادة السيطرة على المناجم.
الأفعال أهم من الكلمات
لقد تحدثت عن شركات الطيران وكيف أن الخوف من كوفيد يسبب عدم الاستقرار في مكان العمل ، وعلى الرغم من أنني لا أريد أن أقول هذا ، أعتقد أننا سنشهد أزمات سياسية واجتماعية كثيرًا وسيكون هناك تقلبات عالية ، مما يعني أن الذهب سيكتسب قيمة.
وهذا يشمل التضخم المفرط ، حيث يتم وضع الذهب في مكانة جيدة نتيجة لفقدان الثقة في الدولار والنظام الاقتصادي بأكمله. لسوء الحظ ، من المتوقع أن نشهد تضخمًا كبيرًا وأتوقع أن يزداد الوضع سوءًا وليس أفضل ، وهذا ينطبق بشدة على العملات الورقية.
مرة أخرى ، سيكون الحل هو شراء الأصول الثابتة. أنا وجورج نحب الكماليات لأننا نراهم أسعارًا أقل من المعتاد ويقدمون قيمة جيدة ، وفوق ذلك نحن نحب أشياء مثل الزراعة والنفط والنحاس واليورانيوم ، لا أفهم لماذا يشك الناس في الذهب والفضة على الرغم من أنهم يحتفظون بقيمتهم لأكثر من 5000 عام.
Bitcoin مثير للإعجاب أيضًا حيث تستخدم دول مثل الصين وفنزويلا Bitcoin بدلاً من العملات التي فقدوا الثقة بها ، والشيء الرائع في Bitcoin هو أن هناك عددًا معينًا من الوحدات ، لا يوجد منها سوى 21 مليون عملة.
سر ثروة جورج
الشيء العبقري في جورج هو أنه يشتري الأشخاص الذين ينتجون الكماليات وليس الكماليات ، فهو وفريقه يشترون مخزونًا من المناجم والحفارات والزراعة ، فلماذا تشتري الكماليات إذا كان بإمكانك الحصول على المزيد من الأرباح بعد أن يشتريها المنتجون أنفسهم؟
أعتقد أن الآن هو أفضل وقت للعيش فيه لأن الثروة تتحول مع انخفاض القيمة من الأسهم إلى المعادن والعملات الافتراضية وغيرها أينما نظرت.قبل ذلك ، تحولت الثروة من الطبقة الفقيرة والمتوسطة إلى الطبقة الغنية ولكن الأمور تغيرت ، وكأنك متعلم وتوقف عن الخوف ، يمكنك أن تكون أحد أولئك الذين يصنعون ثروة.
تذكر أن تنظر إلى تصرفات الأغنياء وليس أقوالهم.